💼 Travel Rule: ¿Qué es y qué supone? 💼

Se empieza a poner en marcha la MiCA

El FATF es el The Financial Action Task Force, y también es conocido como el GAFI Grupo de Acción Financiera Internacional. Te lo comento porque te lo puedes encontrar de las dos formas en internet. Su web es esta.

Tiene unos objetivos muy claros:

establecer estándares y promover la implementación de medidas legales, regulatorias y operativas para combatir el lavado de dinero, la financiación del terrorismo y otras amenazas relacionadas con la integridad del sistema financiero internacional.

Entonces para que cuatro personas no cometan delitos, que los van a cometer, pues entonces cuarenta personas ven vulnerados sus derechos. Y hoy lo vamos a ver en lo que se conoce como…

💼 Travel Rule: Orígenes e Historia 💼

La Travel Rule exige a los proveedores de servicios de activos virtuales (VASPs), como bancos, exchanges, soluciones de custodia y servicios financieros, identificar y compartir los datos de origen y destino de transacciones de criptomonedas que superen un umbral específico.

Pero ojo, que la Travel Rule realmente ya existe, fue algo puesto en marcha en 1996, y en aplicación en 2001, y en ese momento solo se aplicaba a las transferencias bancarias internacionales y a otros movimientos de dinero, donde los bancos deben asegurar que ciertos datos, como el ordenante y el beneficiario, sean recopilados y compartidos con la entidad receptora.

Esta regla facilita el rastreo de los fondos y permite a las autoridades de regulación monitorear y evitar actividades ilícitas como el lavado de dinero y el financiamiento del terrorismo.

Así que la Travel Rule lleva en aplicación unos 25 años. El problema fue que hace unos años decidieron que aplica también a los activos digitales.

🐙 Kraken: Primera alarma 🐙

Hablé por primera vez de la Travel Rule hace aproximadamente tres años, y de hecho ya es algo que estaría aplicando en algún Exchange sin custodia que he usado en el pasado y que me gustaría usar en breve.

Hace unas semanas yo mismo recibía este correo:

Que llevo sin usar Kraken como cuatro años, pero bueno, gracias por avisar.

Pero además la Travel Rule va asociada a la implantación de otra serie de medidas:

• MiCA establece requisitos claros para la autorización y gestión de los custodios y otros proveedores de servicios de criptomonedas en la UE, para garantizar la protección de los activos de los clientes, lo que es una señal positiva para el mercado y para los inversores.

• Los proveedores de servicios de criptoactivos estarán obligados a obtener licencias para operar en Europa y cumplir con los requisitos establecidos en la norma bajo un nuevo marco de supervisión similar al ya establecido para los mercados de valores.

• Los custodios deben establecer medidas de seguridad adecuadas para proteger los activos bajo custodia de los inversores y segregar los activos del custodio y sus propios activos.

• Los custodios serán responsables de la pérdida o daño de los activos bajo custodia y estarán obligados a la devolución completa cuando así lo requiera el cliente.

• Las entidades financieras tradicionales estarán habilitadas para operar directamente con criptoactivos, y ya están desarrollando estrategias y productos de ahorro e inversión basados en criptomonedas.

Que todo en si malo no es. Pero dificulta mucho la operativa con wallets externas.

🚧 ¿Cómo funciona? 🚧

Cuando retires fondos desde el Exchange en cuestión, en este caso Kraken tendrás que confirmar que eres el propietario. Si estuvieras enviando a Exchange probablemente te soliciten que digas que Exchange es. Entre ellos habrá una comunicación.

Lo anterior pivota sobre algo que se ha llamado “Satoshi test” y ahí es donde viene lo bonito. Para verificar que una wallet está bajo tu control deberás:

• Enviar una cantidad desde la wallet que estás verificando.

• La cantidad solicitada por el Exchange.

• Debes completar esto en menos de 90 minutos.

Lo curioso es tener que hacer esto para hacer una retirada de más de 1000€ o $1000 y ya me resultaba complicado a mi gestionar el 2fa, la contraseña de fondos, dirección, red, y demás.

Al menos Kraken, que yo sepa solo Kraken, va a reembolsar los fees de las transacciones que estén relacionadas con el “Satoshi test”.

¿Qué supone? 🥺

A mi parecer supone muchas cosas malas, y pocas buenas ya que el que quiera seguir limpiando dinero, lo va a hacer, encontrará la manera. Pero de primeras vamos a tener:

• Invasión a la privacidad, vinculando de forma explicita un KYC realizado en un Exchange con una dirección pública, cosa que a priori no sería preocupante si los datos se quedan ahí. Pero imagina que se filtran y ahora están disponibles para todo el público, bueno y malo.

• Censura, impidiendo que ciertos activos no puedan ser enviados a ciertas wallets basado en tu nacionalidad o la jurisdicción que te aplica.

• La necesidad de cumplir con la Travel Rule podría desincentivar la innovación dentro del ecosistema de blockchain, especialmente para aquellos proyectos que buscan ofrecer soluciones financieras descentralizadas y privadas.

• Impacto en la seguridad en el sentido de que muchos usuarios decidan no hacer uso de la autocustodia y dejen los fondos en los Exchanges, incrementando el montante de fondos gestionados por una sola entidad, haciendo más atractivo para los hackers atacarlos.

¿En que va a quedar esto?

No tengo una bola de cristal. Pero pinta regulinchi. Iremos viéndolo aquí. ¿Tu que opinas? ¿Cómo te afecta? ¿Cómo te vas a proteger de la Travel Rule?

Exchanges que van a aplicarla seguro: Kraken, Coinbase, Binance, y cualquier Exchange que esté registrado en España.

Exchanges que en principio descartamos: Gate, Mexc y BingX (registrate aquí para descuentos en comisiones).

Preguntas sin respuesta: ¿Qué pasa si en esa wallet no tienes aún ningún fondo?